美股動向｜美銀CEO警告槓桿市場風險，情境意識基金爆倉敲響警鐘

　　美國銀行行政總裁莫伊尼漢周三(5日)表示，人工智能對沖基金情境意識(Situational Awareness)近期爆倉事件，為受高估值與槓桿驅動的金融市場敲響警鐘。

 

　　該基金上周五(31日)因人工智能投資失利，被迫向城堡證券(Citadel)賤賣大部分公開股票組合。美銀與高盛、摩根大通同為該基金主要經紀商，負責執行交易及提供融資。

 

　　莫伊尼漢接受CNBC訪問時強調：「這些都是預警信號，當估值脫離基本面，系統性槓桿累積到一定程度，市場必須保持警惕。」其言論反映華爾街大行正重新審視對高槓桿機構的風險敞口，特別是在AI概念推動市場連年飆升後。

 

　　美銀高層透露，儘管透過城堡證券交易已收回資金，但該行將「略微收緊」對沖基金融資標準，尤其針對經歷股價急升的標的。莫伊尼漢補充，即使未達成該救援交易，美銀的風險控制機制仍能有效運作。

 

　　分析指事件突顯主要經紀商既要爭奪對沖基金業務，又需平衡槓桿風險的困境。隨著AI投資熱潮持續，監管機構料將加強審查衍生性金融商品與保證金融資比例。

《經濟通通訊社6日專訊》